The volatility spillover effects between Covid-19 and stock markets: A research over OECD countries
Covid-19 ile hisse senedi piyasaları arasında volatilitenin yayılma etkisi: OECD ülkeleri üzerine bir araştırma
- Tez No: 753333
- Danışmanlar: DOÇ. DR. BERNA AYDOĞAN
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: İşletme, Business Administration
- Anahtar Kelimeler: COVID 19, Fiyat hareketi, Hisse senetleri, OECD ülkeleri, Pandemiler, Yayılma etkisi, COVID 19, Price movement, Stocks, OECD countries, Pandemics, Spillover effects
- Yıl: 2022
- Dil: İngilizce
- Üniversite: İzmir Ekonomi Üniversitesi
- Enstitü: Lisansüstü Eğitim Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İşletme Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
COVID-19 pandemisi hisse senedi piyasaları üzerinde benzeri görülmemiş etkilere neden olmuştur. Bu tez, yedi OECD ülkesinin hisse senedi piyasaları arasındaki getiri ve oynaklık yayılma etkilerini 1 Ocak 2019 - 30 Eylül 2021 tarihleri arasındaki günlük verileri kullanılarak analiz etmektedir. COVID-19 enfeksiyonu nedeniyle en fazla günlük ölüm sayısına göre Kolombiya, Fransa, Almanya, İtalya, İngiltere, Meksika ve ABD ülkeleri seçilmiştir. BEKK temsili ile VAR-GARCH modeli çerçevesinde, ampirik bulgularda, seçilen OECD ülkelerinin hisse senedi piyasalarının belirtilen dönem boyunca korelasyon katsayılarının ortalamalarında önemli bir artış gösterdiği gözlemlenmiş, bu sonuç da ülkelerin hisse senedi piyasalarındaki oynaklık yayılma etkilerinin varlığını kanıtlamaktadır.
Özet (Çeviri)
The COVID-19 pandemic caused unprecedented impacts on stock markets. This thesis analyzes return and volatility spillover effects between seven OECD stock markets; namely Colombia, France, the U.S., Germany, Italy, Mexico, and the U.K. which are selected according to the highest number of daily deaths due to COVID-19 infection. Applying the Multivariate BEKK methodology, the empirical findings indicate that there is evidence of contagion effect among the selected OECD stock markets from January, 1 2019 to September, 30 2021 which proves the existence of volatility spillover effects between these markets.
Benzer Tezler
- BİST100 ile Dow Jones ve NASDAQ endeksleri arasındaki yayılma etkisi (Spillover effect) ve zamanla değişen korelasyon analizi
The spillover effect and time-varying correlation analysis between BIST100, Dow Jones, and NASDAQ indices
DENİZ KOÇAK AKKOYUN
Yüksek Lisans
Türkçe
2025
İşletmeMarmara Üniversitesiİşletme Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. MELTEM ULUSAN POLAT
- Examining the relationship between volatilities of cryptocurrencies and emerging stock markets
Kripto para birimleri ile gelişmekte olan hisse senedi piyasaları volatiliteleri arasındaki ilişkinin incelenmesi
MELİS KILINÇLI
Yüksek Lisans
İngilizce
2023
İşletmeDokuz Eylül Üniversitesiİşletme Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. EFE ÇAĞLAR ÇAĞLI
- Return and volatility spillovers among trading partners: Evindence from Turkish market
Ticaret ortakları arasında getiri ve volatilite bulaşması: Türk piyasası'ndan kanıtlar
BURAK BATMAZ
- The effects of Covid-19 pandemic on the volatilities of the dynamics of bitcoin and gold
Covid-19 pandemisinin bitcoin ve altın dinamiğinin volatiliteleri üzerindeki etkileri
MOHAMMED MUSAH
Yüksek Lisans
İngilizce
2022
Ekonomiİbn Haldun ÜniversitesiEkonomi Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ ASAD UL ISLAM KHAN
- Düzenleyici regülasyonların kripto para piyasasına etkisi: Çoklu ülke analizi
The impact of regulatory regulations on the cryptocurrency market: Multi-country analysis
SERCAN TABUR