Geri Dön

A cointegration analysis between Borsa İstanbul and major far east indexes

Borsa İstanbul ve dört büyük uzak doğu endeksinin eşbütünleşme analizi

PDF İndir

  1. Tez No: 616535
  2. Yazar: AYKUT GÖKSEL
  3. Danışmanlar: DOÇ. DR. CENKTAN ÖZYILDIRIM
  4. Tez Türü: Yüksek Lisans
  5. Konular: Ekonometri, Econometrics
  6. Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
  7. Yıl: 2015
  8. Dil: İngilizce
  9. Üniversite: İstanbul Bilgi Üniversitesi
  10. Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
  11. Ana Bilim Dalı: Uluslararası Finans Ana Bilim Dalı
  12. Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
  13. Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.

Özet

Bu tezde Türkiye hisse senedi piyasası (Borsa İstanbul Ulusal 100 Endeksi) ve Uzakdoğu'nun en büyük beş hisse senedi piyasası olan; Hong Kong hisse senedi piyasası (Hang Seng), Çin hisse senedi piyasası(Şangay Birleşik Endeksi), Japon hisse senedi piyasası (Nikkei Endeksi), Güney Kore hisse senedi piyasası (Kospi Endeksi) arasındaki uzun dönemli eşbütünleşme ilişkisi üzerine çalışılmıştır. Analizin amacı, Johansen testi neticesinde, her bir borsanın aylık kapanışını takip ederek Borsa İstanbul'a yatırım yapılmasını sağlayacak uygun bir vektör eşitliği ortaya çıkarmaktadır. Söz konusu testlerde Ekim 1987'den Şubat 2015'e kadarlık aylık veriler kullanılmış olup bulgulara göre, Borsa İstanbul Nikkei Endeksi ve Kospi Endeksi ile eşbütünleşik çıkmış olup, yatırım fırsatı açısından Borsa İstanbul ve Kospi Endeksi, Borsa İstanbul ve Nikkei Endeksinden daha ciddi bir bütünleşme göstermektedir.

Özet (Çeviri)

In this paper the long-run cointegration relationship is investigated between Turkish equity market (Borsa Istanbul National 100 Index) and Major Far East Indexes such as; Hong Kong equity market (Hang Seng), Chinese equity market (Shanghai Composite Index), Japanese equity market (Nikkei Index), South Korean equity market (Kospi Index). The aim of the analysis is to reveal a proper vector equation by Johansen test which will allow to invest in Borsa Istanbul after month closes of each stock exchange. Monthly data from October 1987 to February 2015 is used in subject tests and according to findings, Borsa Istanbul is found to be cointegrated with Nikkei Index and Kospi Index but for investment opportunity Borsa Istanbul and Kospi Index reveals a more serious integration than Nikkei Index.

Benzer Tezler

  1. Tez No

    778183

    Makroekonomik faktörlerin BİST100 endeksine etkisi ve ekonometrik analizi

    The effect of macroeconomic factors on BIST100 index and econometric analysis

    NUR ÇELİK

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2022

    Maliyeİstanbul Okan Üniversitesi

    İşletme Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. MÜBARİZ HASANOV

  2. Tez No

    507277

    The relationship between interest rates and stock returns: Case study on BRIC countries and Turkey's stock indices

    Faiz oranları ile hisse senedi getirileri arasındaki ilişki: BRIC ve Türkiye hisse senedi endeksleri üzerine vaka çalışması

    BERKAY MANİOĞLU

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2018

    Ekonomiİstanbul Teknik Üniversitesi

    İşletme Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    DR. ÖĞR. ÜYESİ KAYA TOKMAKÇIOĞLU

    DOÇ. DR. OĞUZHAN ÖZÇELEBİ

  3. Tez No

    854221

    Analyses of Borsa Istanbul index return co-movements with major stock market indices using VAR-GARCH-BEKK models

    Borsa İstanbul endeksinin getiri hareketlerinin başlıca borsa endeksleri ile VAR-GARCH-BEKK modelleri kullanarak analizi

    CENK BUĞRA ESEN

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2024

    EkonomiOrta Doğu Teknik Üniversitesi

    İktisat Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. ESMA GAYGISIZ LAJUNEN

  4. Tez No

    990242

    Orman yangınlarının mekânsal dağılımı ve hava kalitesine etkilerinin uydu verileri ve makine öğrenme yöntemleri ile analizi: 2025 Türkiye ve kaliforniya (LA) yangınları

    Analysis of spatial distribution of forest fires and their impacts on air quality using satellite data and machine learning methods: 2025 turkey and california (LA) fires

    İLAY NUR TÜMER

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2026

    Jeodezi ve Fotogrametriİstanbul Teknik Üniversitesi

    Geomatik Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. ELİF SERTEL

  5. Tez No

    448348

    Borsa İstanbul katılım endeksinin piyasa faiz oranları ile ilişkisi ve performansının analizi

    Analysis of performance of Borsa İstanbul participation index and its relationship between market interest rates

    SALİH ÜLEV

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2016

    İşletmeSakarya Üniversitesi

    İslam Ekonomisi ve Finansı Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. MEHMET SARAÇ

Geri Dön