The impact of environmental, social and governance performance on financial performance of banking sector: Selected Islamic banks
Çevresel, sosyal ve yönetişim performansının bankacılık sektörünün finansal performansı üzerindeki etkisi: Seçilmiş İslami bankalar
- Tez No: 1013695
- Danışmanlar: PROF. DR. MEHMET BULUT
- Tez Türü: Doktora
- Konular: Ekonomi, Economics
- Anahtar Kelimeler: Çevresel sosyal ve kurumsal yönetim, Environmental social and governance
- Yıl: 2025
- Dil: İngilizce
- Üniversite: İstanbul Sabahattin Zaim Üniversitesi
- Enstitü: Lisansüstü Eğitim Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İslam Ekonomisi ve Finansı Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: İslam Ekonomisi ve Finans Bilim Dalı
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Son yıllarda, ESG skorları ile finansal performans arasındaki ilişkiye yönelik akademik ilgi artmaktadır; ancak İslami bankacılık sektörü bu bağlamda sınırlı düzeyde incelenmiştir. Bu çalışma, ESG skorlarının İslami bankaların finansal performansı üzerindeki etkisini küresel ölçekte, özellikle Güneydoğu Asya ve MENA bölgesine odaklanarak incelemektedir. Araştırmada, temel finansal göstergeler olarak varlık getirisi (ROA) ve özkaynak getirisi (ROE) kullanılmış, ESG bileşenleri bağımsız değişkenler olarak analiz edilmiştir. Veriler Refinitiv Eikon Thomson Reuters veri tabanından alınarak panel veri analizi uygulanmıştır. Bulgular, ESG skorlarının ROA üzerinde pozitif ve anlamlı bir etkisi olduğunu, ESG uygulamaları ile uzun vadeli varlık verimliliği arasında güçlü bir ilişki bulunduğunu göstermektedir. Buna karşılık, ESG skorlarının ROE üzerinde anlamlı etkisi bulunmamış, bu da sürdürülebilirlik uygulamalarının kısa vadeli kârlılıkla uyumunun sınırlı olduğunu ortaya koymuştur. Çevresel performansın etkisi anlamsız bulunurken, sosyal performansın ROA üzerinde zaman zaman tutarsız etkiler yarattığı görülmüştür. En dikkat çekici bulgu ise yönetişimin en etkili ESG bileşeni olmasıdır; yönetişim, verimliliği artırmakta ve riskleri azaltmaktadır. Bu sonuçlar, MENA ve Güneydoğu Asya'daki karar vericiler için yönetişim uygulamalarının güçlendirilmesine öncelik verilmesi gerektiğini göstermektedir. Genel olarak, sağlam yönetişim çerçeveleri İslami bankacılıkta sürdürülebilir finansal performans için kritik önemdedir.
Özet (Çeviri)
In recent years, scholarly interest in the relationship between Environmental, Social, and Governance (ESG) scores and financial performance has grown. However, the Islamic banking sector has received limited attention in this context. This study aims to address this gap by examining the impact of ESG scores on the financial performance of Islamic banks worldwide, with a particular focus on Southeast Asia and the MENA region. The research uses return on assets (ROA) and return on equity (ROE) as key financial performance indicators, while ESG scores are disaggregated into distinct independent variables to assess their individual effects. The Refinitiv Eikon Thomson Reuters database provided the data, which were then subjected to panel data analysis on an annual basis. The findings show that ESG scores exert a positive and statistically significant influence on ROA, underscoring the strong correlation between ESG practices and long-term asset efficiency. In contrast, ESG scores do not significantly impact ROE, highlighting the challenges of aligning sustainability initiatives with short-term profitability. Further analysis indicates that environmental performance does not significantly affect financial performance, while social performance demonstrates mixed results, occasionally showing significant but inconsistent effects on long-term performance (ROA). Notably, governance emerges as the most influential ESG component, driving long-term efficiency and risk mitigation. The findings have important implications for investors, policymakers, and other stakeholders in the banking industry, particularly in the MENA and Southeast Asian regions. This study emphasises the importance of prioritising governance enhancements, such as improving decision-making transparency and strengthening compliance procedures, as these measures consistently contribute to increased ROA. Overall, the results highlight the critical role of robust governance frameworks in fostering sustainable financial performance in Islamic banking.
Benzer Tezler
- İslami ve geleneksel bankaların finansal performansı üzerinde çevresel, sosyal ve yönetişim (ESG) faktörlerinin etkisi: Dinamik panel veri analizi ile uluslararası bir karşılaştırma
The impact of environmental, social and governance (ESG) factors on the financial performance of Islamic and traditional banks: An international comparison using dynamic panel data analysis
HARUN ÇETİNKAYA
- Çevre, sosyal ve kurumsal yönetim (ÇSY) kriterleri ile sürdürülebilir kalkınma hedeflerine yönelik açıklamaların finansal performansa etkisi: BİST sürdürülebilirlik endeksindeki işletmelere yönelik analiz
The impact of environmental, social and corporate governance (ESG) criteria and disclosures on sustainable development goals on financial performance: An analysis of companies in the BIST sustainability index
SEDA DOĞAN
- Çevresel, sosyal ve yönetişim skorunun finansal performans üzerine etkisi: Borsa İstanbul'da faaliyet gösteren seçili şirketler üzerine bir inceleme
The impact of environmental, social, and governance scores on financial performance: An analysis of selected companies listed on Borsa Istanbul
ECE KEPENEK
Yüksek Lisans
Türkçe
2025
Uluslararası TicaretKütahya Dumlupınar ÜniversitesiUluslararası Ticaret ve Finansman Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ FERİT KARAHAN
- Bankalarda finansal performansın belirleyicileri: Çevresel, sosyal ve kurumsal yönetim (ESG) skorlarının etkisi üzerine uluslararası bir araştırma
Determinants of financial performance in banks: An international study on the impact of environmental, social and corporate governance (ESG) scores
ZÜHAL ARSLAN
Doktora
Türkçe
2022
BankacılıkSüleyman Demirel Üniversitesiİşletme Ana Bilim Dalı
YRD. DOÇ. GAMZE GÖÇMEN YAĞCILAR
- İşletmelerin çevresel, sosyal ve kurumsal yönetim (ESG) performanslarının yatırım finansmanı kararlarına etkisi: BİST üzerine inceleme
The impact of environmental, social and corporate governance (ESG) performance of enterprises on investment financing decisions: An application in BIST
RABİA ÇOLAK